Analyse comparative des taux d'intérêt: Une réalité surprenante pour les clients aisés

Principales découvertes

• Pour les résidents suisses cherchant à faire fructifier leurs économies, les options sont décevantes: le taux d'intérêt médian pour les comptes à vue en Suisse, pour des adultes disposant d'un capital de 100 000 CHF, est de 0,0%. Pour les comptes d'épargne, ce taux médian est de 0,75%.

• Avec un taux d'inflation actuel en Suisse s'élevant à 2,1%, cela signifie que les résidents suisses peuvent compenser seulement un tiers de la diminution de leur pouvoir d'achat avec le taux d'intérêt médian offert par les banques sur les comptes d'épargne.

• Dans la plupart des banques, augmenter le montant déposé dans les comptes d'épargne n'entraîne pas une augmentation proportionnelle des intérêts. Les taux d'intérêt médians pour un capital de 500 000 CHF chutent à 0,56%, et à 0,53% pour 1 million de CHF.

• Bien que les comptes d'épargne proposent en moyenne des taux d'intérêt plus avantageux, le rendement supplémentaire par rapport aux comptes à vue s'accompagne d'un coût significatif: l'accès à votre propre capital est rendu plus difficile.

• Parmi les 136 comptes à vue et d'épargne analysés dans notre échantillon, seulement 5 offrent des taux d'intérêt supérieurs à 1,0% sans restrictions d'accès au capital.

• La plupart des banques versent les intérêts sur une base annuelle, limitant ainsi l'avantage pour les personnes de déposer leur argent auprès de la banque.

Du point de vue du positionnement, l'offre d'Alpian se distingue nettement: les clients bénéficient de taux d'intérêt avantageux, débutant à 1% et pouvant atteindre 1,50%, même pour des sommes importantes. De plus, les intérêts sont versés mensuellement, et les clients peuvent accéder à leur capital à tout moment.

Introduction

Les comptes à vue constituent un élément fondamental de la finance personnelle, agissant comme le principal outil de gestion des transactions monétaires quotidiennes pour la plupart des gens. Ils permettent au titulaire de déposer et retirer des fonds et d'effectuer des opérations bancaires de base. Toutefois, un de leurs inconvénients est qu'ils ne constituent pas un outil particulièrement efficace pour l'épargne. Comparés à d'autres produits financiers, tels que les comptes d'épargne ou d'investissement, ils offrent des taux d'intérêt plus faibles et une protection limitée contre l'inflation.

Les comptes d'épargne offrent généralement des taux d'intérêt plus élevés, mais cela se fait souvent au détriment de la liquidité du capital. La capacité des utilisateurs à retirer leurs fonds est habituellement soumise à diverses restrictions propres aux comptes d'épargne, telles que:

• Des limites sur les montants pouvant être retirés mensuellement ou annuellement,

• Des périodes de préavis pour les retraits dépassant certains seuils,

• Des frais de pénalité pour les retraits urgents,

• Des frais supplémentaires ou des restrictions sur les paiements effectués depuis le compte,

• Des frais imposés par certaines banques pour la fermeture du compte ou sur les nouveaux dépôts.

En outre, les critères pour bénéficier de taux d'intérêt plus élevés peuvent varier considérablement d'une banque à l'autre, incluant des exigences de solde minimum, des limites de dépôt maximal, des offres limitées dans le temps, et des taux d'intérêt promotionnels applicables uniquement aux nouveaux dépôts.

Si les comptes d'épargne présentent certains avantages, comme un intérêt stable avec des risques limités, ils exigent également une planification. Les utilisateurs prennent souvent conscience des limitations réelles et des coûts, tels que les frais de pénalité, uniquement lorsqu'ils tentent d'accéder intégralement à leur capital, peut-être pour faire face à des dépenses imprévues ou pour financer un achat immobilier. Par exemple, un frais de pénalité de 2% peut aisément annuler plusieurs années de gains d'intérêts.

Dans cette étude, nous avons passé en revue les solutions bancaires disponibles pour les particuliers. Notre objectif était de répondre à la question: «Quels taux d'intérêt sur leurs comptes à vue et d'épargne peuvent réalistement espérer les résidents suisses?»

Aperçu de l'offre Alpian

Chaque compte Alpian comprend un compte multi-devises (CHF, EUR, GBP, USD), tous reliés sous un seul IBAN.

Voici la structure des taux d'intérêt pour les dépôts en CHF:

• 1% pour les dépôts en CHF jusqu'à 50 000 CHF.

• Les dépôts entre 50 001 CHF et 1 000 000 CHF bénéficient d'un taux d'intérêt de 1,5%.

Le taux d'intérêt est versé au prorata sur une base mensuelle.

Les clients d'Alpian jouissent d'un accès illimité à leur capital, sans aucune restriction sur les montants de retrait, sans périodes de préavis requises et sans frais de pénalité.

En tant que banque suisse, les dépôts sont assurés jusqu'à 100 000 CHF.

Panel – Sélection des fournisseurs

Pour évaluer notre position concurrentielle, nous avons concentré notre attention sur les banques suisses et les banques étrangères opérant en Suisse, qui proposent des comptes courants et d'épargne. Notre analyse englobe un large éventail d'institutions financières, incluant la plupart des banques universelles, les banques cantonales et les néobanques actives en Suisse. Nous nous sommes focalisés sur les comptes courants basiques et les comptes d'épargne basiques accessibles aux mass affluents. Nous avons exclu de notre analyse:

• Les comptes d'épargne réservés exclusivement à certains segments de la population (jeunes ou séniors, par exemple).

• Les comptes d'épargne bonifiés, car ils imposent généralement encore plus de restrictions aux utilisateurs.

Notre objectif était de comparer les options standards disponibles pour les résidents suisses.

Au total, 73 banques¹ ont été examinées. Le nombre de comptes courants et d'épargne analysés est le suivant:

• Comptes courants: 70 banques.

• Comptes d'épargne: 65 banques.

Méthode de collecte des données:

Les données ont été recueillies le 31 janvier 2024, directement depuis les sites internet des différentes banques et leurs brochures de tarifs et conditions. Elles ont été vérifiées par Moneyland. Tous les taux d'intérêt présentés sont bruts, hors taxes.

Limitations

Cette étude se concentre uniquement sur les taux d'intérêt proposés pour les comptes courants et d'épargne basiques par les banques actives en Suisse. Nous avons omis les comptes d'épargne bonifiés, susceptibles d'offrir des taux d'intérêt plus élevés, pour garantir une comparaison équitable entre les institutions. L'objectif était d'évaluer les options standards disponibles pour les résidents suisses. De même, pour des raisons analogues, nous avons exclu les banques privées de notre échantillon. Cette analyse ne prend pas en compte les coûts associés au maintien d'une relation bancaire ni les impôts. Enfin, les conclusions se basent sur les conditions existantes au moment de cette analyse, et les taux d'intérêt sont sujets à modifications.

Résultats

Taux d'intérêt: que peuvent réalistement espérer les résidents suisses?

L'observation générale que nous pouvons faire est que les options disponibles pour les résidents suisses souhaitant augmenter leurs économies sont limitées. Le taux d'intérêt médian pour les comptes courants en Suisse, pour des adultes disposant d'un capital de 100 000 CHF, est de 0,0%. Pour les comptes d'épargne, le taux d'intérêt médian est de 0,75%. En comparaison, les taux d'intérêt actuels que les banques reçoivent de la Banque Nationale Suisse pour les dépôts à vue varient de 1,25% à 1,75%². Avec un taux d'inflation actuel en Suisse s'élevant à 2,1%³, cela signifie que les résidents suisses peuvent seulement compenser un tiers de l'érosion de leur pouvoir d'achat avec le taux d'intérêt médian offert par les banques sur les comptes d'épargne.

Même si les individus peuvent s'attendre à des taux d'intérêt plus élevés en déplaçant leur argent des comptes courants vers des comptes d'épargne, l'augmentation à 0,75% s'accompagne de limitations significatives. En effet, les utilisateurs renoncent à la liberté d'accès à leur capital. La plupart des banques imposent des limites sur le montant pouvant être retiré par mois. Une offre typique de compte d'épargne inclut:

• Des taux d'intérêt médians variant de 0,75% à 0,53%, en fonction du capital déposé.

• Des restrictions sur la réalisation des opérations bancaires de base.

• Une limite moyenne de retrait mensuel d'environ 17 000 CHF.

• Une période de préavis d'environ 3 mois pour accéder à des montants plus importants.

• Des frais de pénalité de 2% pour les retraits d'urgence.

• Des intérêts versés annuellement.

Ces conditions mettent en lumière les compromis auxquels sont confrontés les résidents suisses lorsqu'ils choisissent entre comptes courants et d'épargne. En général, les résidents suisses ne sont pas pleinement au courant de tous les détails associés aux comptes d'épargne et découvrent souvent ces informations à leurs dépens, par exemple lorsqu'ils ont besoin d'accéder à leurs fonds pour des dépenses significatives, comme l'achat d'un bien immobilier.

Statistiques – Taux d'intérêt proposés sur les comptes courants pour divers montants de dépôt

Statistiques – Taux d'intérêt offerts sur les comptes d'épargne selon différents montants de dépôt

Le manque de diversité restreint les options disponibles pour les résidents suisses.

Notre étude a révélé un fait étonnant: les structures de taux d'intérêt et les solutions proposées sont largement standardisées, tant en termes de structure que de conditions. Les valeurs du quartile montrent que la majorité des banques se situent dans une fourchette assez serrée. Cela nous a poussés à nous interroger: «Quelles sont les meilleures conditions que les résidents suisses peuvent espérer tout en conservant un contrôle total sur leur argent?» La réponse a été surprenante: parmi 73 banques, seules 7 offrent actuellement un taux d'intérêt supérieur à 0,25% sans contraintes. Pour ceux qui cherchent un taux d'intérêt supérieur à 1,00%, le nombre d'options se réduit encore, se situant entre 3 et 5, Alpian étant inclus dans ce groupe.

Statistiques – Nombre de banques proposant des taux d'intérêt au-dessus de seuils spécifiés sans contraintes d'accès au capital

Être plus riche ne signifie pas nécessairement être mieux loti, bien au contraire

Une observation surprenante qui pourrait contredire la perception publique est que les personnes plus aisées ne bénéficient pas forcément de conditions plus avantageuses sur leurs dépôts.

Du fait que la plupart des banques adoptent une structure de taux d'intérêt dégressive, les taux pour les dépôts plus conséquents ont tendance à être inférieurs. Par exemple, le taux médian pour un dépôt de 25 000 CHF est de 0,75%, mais il chute à 0,59% pour un dépôt de 500 000 CHF.

Non seulement les clients ne sont pas récompensés pour l'accroissement de leur capital dans leur compte, mais ils ressentent également de manière plus aiguë l'impact des restrictions d'accès à leur capital. Par exemple, retirer 25 000 CHF quand la limite moyenne de retrait est de 17 000 CHF signifie qu'il faudra deux mois au client pour accéder pleinement à son capital. Pour 500 000 CHF, avec les mêmes limites, cela prendrait 30 mois.

Bien que cet exemple puisse paraître extrême, les périodes de préavis et les pénalités potentielles (jusqu'à 2%) peuvent s'appliquer, neutralisant tous les avantages d'un taux d'intérêt déjà modeste. Selon notre étude et au 31 janvier 2023, Alpian était la seule banque offrant des taux d'intérêt supérieurs à 1,25% pour un dépôt de 1 million de CHF sans contraintes.

La fréquence de paiement: ce n'est pas Noël tous les mois

Une autre contrainte qui empêche les résidents suisses de profiter pleinement des avantages que leur argent durement gagné pourrait offrir est la fréquence des paiements d'intérêts.

Habituellement, il faut attendre la fin de l'année pour voir les intérêts accumulés. Cette restriction semble davantage liée aux pratiques de l'industrie comptable qu'à des considérations commerciales.

Bien que cela puisse sembler anodin du point de vue de la banque, c'est significatif pour les clients, étant donné que la plupart de nos dépenses, et les taux d'intérêt qui y sont associés (comme ceux des prêts hypothécaires), sont calculés sur une base mensuelle. Alpian faisait partie des quelques banques disposées à remettre en question cette approche traditionnelle.

Une lueur d'espoir

Notre étude souligne le degré de standardisation au sein de l'industrie bancaire, comme en témoigne l'uniformité des solutions proposées aux clients. Avec l'émergence de la banque numérique, nous avons observé que quelques acteurs proposent des alternatives. Un constat important est l'atténuation de la distinction entre les comptes courants et les comptes d'épargne. Les utilisateurs modernes s'attendent à des taux d'intérêt plus élevés avec moins de restrictions. Par conséquent, les banques qui adoptent des démarches innovantes peuvent offrir de meilleures conditions à leurs clients et gérer leur trésorerie de manière plus dynamique.

Taux d'intérêt moyens pour différents montants de dépôt par type d'établissement financier

Annexe

Nos résultats sont cohérents avec l'étude suivante: Where Can I Earn the Most Interest? - moneyland.ch  

¹ Aargauische Kantonalbank, Acrevis, AEK bank, Alpha Reintal, Alpian, Appenzeler Kantonalbank, BancaStato, Bank avera, Bank BSU, Bank EEK, Bank EKI, Bank Ganstrisch, Bank Leerau, Bank Zimmerberg, Banque cantonal du Valais, Banque cantonale du Jura, Banque Cler, Banque Migros, Banque Wir, BBO Bank (Bank Brienz Oberhasli), Banque cantonale de Genève (BCGE), Banque Cantonale Neuchâteloise (BCN), Banque cantonale vaudoise (BCV), Berner Kantonalbank, Bernerland Bank, Bezirks Sparkasse, Banca Popolare di Sondrio (BPS), CA next bank, Caisse d'épargne d'Aubonne (CEA), Cembra, CIC, Clientis, CSX, DC Bank, EKR (Ersparniskasse Rüeggisberg), Freiburger Kantonalbank, Graubündner Kantonalbank, Glarner Regionalbank, Hypo Vorarlberg, Hypothekarbank Lenzburg, Kontomat, Leihkasse Stammheim, Luzerner Kantonalbank, Neon, Nidwaldner Kantonalbank, Obwaldner Kantonalbank, Postfinance, Radicant, Raffeisen, Regiobank, Revolut, St.Galler Kantonalbank, Schaffhauser Kantonalbank, Spar- und Leihkasse Bucheggberg, SLG (Spar + Leihkasse Gürbetal), SLR bank, Spar- und Leihkasse Wynigen AG, Spar & Leihkasse, Sparhafen, Sparkasse Schwyz, Swissquote, Schwyzer Kantonalbank, Thurgauer Kantonalbank, UBS, Urner Kantonalbank, Valiant, Will be, Yuh, Zürcher Kantonalbank, Zuger Kantonalbank, Zurcher Landbank, Zuger KB, Zurcher Landbank. 

² https://www.snb.ch/en/the-snb/mandates-goals/monetary-policy/implementation

³ https://www.bfs.admin.ch/bfs/en/home/statistics/prices.html